黃飛鴻領徒兒凌雲階、牙擦蘇等按習俗過通濟橋祈福, 遇天生神力的少年李二牛. 牛為家計, 把橋堵住, 向路人收過橋費. 鴻不值牛所為, 施計敗牛. 牛佩服鴻, 拜鴻為師. 一日, 牛與階等同門路過旗人集居地旗下街, 目睹流氓欺壓百姓, 為伸張正義, 開罪了惡霸傅振彪. 適彪不忿兩廣總督屬意鴻當民團教練, 多次滋事挑釁, 但鴻對彪百般忍讓望化解仇怨. 彪仍不悅, 使計禁錮牛妹, 牛為救親妹被重創. 鴻對彪所作所為忍無可忍, 獨闖旗下街, 大敗彪等惡霸, 救出牛妹, 恢復旗下街秩序. (內容簡介整理自影像資料)